如果你曾目睹過加密貨幣市場從暴漲到暴跌的劇烈波動(dòng)，你就會(huì)明白情緒的力量。恐懼和貪婪是推動(dòng)加密貨幣價(jià)格上漲的兩大主要力量。當(dāng)交易者感到恐懼時(shí)，他們會(huì)迅速拋售，從而壓低價(jià)格。而當(dāng)他們變得貪婪時(shí)，他們會(huì)大舉買入，這往往會(huì)加劇泡沫。如果你是市場新手，這些情緒波動(dòng)可能很難察覺，但有一個(gè)簡單的工具可以幫助你：加密貨幣恐懼與貪婪指數(shù)。

該指數(shù)衡量加密貨幣市場的整體情緒，并將其概括為一個(gè)數(shù)字，從0（極度恐懼）到100（極度貪婪）。它旨在幫助交易者了解市場是謹(jǐn)慎行事還是過度沖動(dòng)。在本文中，您將了解什么是加密貨幣恐懼與貪婪指數(shù)，它如何運(yùn)作，以及如何使用它來做出更明智、更客觀的交易決策。

什么是加密貨幣恐懼與貪婪指數(shù)？

加密貨幣恐懼與貪婪指數(shù)是一個(gè)每日指標(biāo)，用于追蹤加密貨幣市場的整體情緒。該指數(shù)由數(shù)據(jù)分析平臺(tái) Alternative.me 于 2018 年初創(chuàng)建，靈感源自傳統(tǒng)股票市場中使用的類似指數(shù)。該指數(shù)旨在衡量加密貨幣投資者的情緒狀態(tài)，并將其簡化為 0（極度恐懼）到 100（極度貪婪）之間的單一分?jǐn)?shù)。

● 分?jǐn)?shù)接近0表示交易者感到緊張或悲觀——通常出于恐懼而拋售資產(chǎn)。

● 分?jǐn)?shù)接近100意味著交易者過于樂觀，可能在市場炒作周期中追逐價(jià)格。

該指數(shù)背后的理念基于一個(gè)眾所周知的投資真理：市場受情緒驅(qū)動(dòng)，而非僅僅受邏輯驅(qū)動(dòng)。當(dāng)恐懼占據(jù)主導(dǎo)地位時(shí)，人們傾向于低價(jià)拋售。當(dāng)貪婪占據(jù)上風(fēng)時(shí)，他們往往會(huì)高價(jià)買入。通過追蹤這種行為，該指數(shù)可以幫助交易者識(shí)別極端情緒，并采取更理性的行動(dòng)。

加密貨幣恐懼與貪婪指數(shù)如何運(yùn)作

加密貨幣恐懼與貪婪指數(shù)的得分并非憑空而來——它基于多個(gè)數(shù)據(jù)源，從不同角度反映投資者情緒。每個(gè)因素在最終得分中都被賦予特定的權(quán)重，并且該指數(shù)每日更新，以反映市場的最新情緒。

1.波動(dòng)性（25%）

該指標(biāo)衡量的是比特幣價(jià)格相對(duì)于近期平均值（通常為30天和90天）的波動(dòng)幅度。高波動(dòng)性——尤其是價(jià)格大幅下跌——表明市場恐慌情緒正在加劇。

2. 市場動(dòng)量和交易量（25%）

此部分關(guān)注當(dāng)前交易量和市場動(dòng)量。當(dāng)價(jià)格上漲且交易量上升時(shí)，表明市場貪婪。如果價(jià)格下跌期間交易量下降，則表明市場恐懼和猶豫。

3.社交媒體情緒（15%）

該指數(shù)追蹤推特上加密貨幣相關(guān)主題標(biāo)簽的提及率和參與率。正面帖子的激增或頻繁的互動(dòng)通常反映出貪婪情緒的上升，而平靜或負(fù)面情緒則表明存在恐懼。

4. 調(diào)查（15%）——目前暫停

此前，每周民 意調(diào)查被用來衡量公眾對(duì)市??場的看法。盡管目前暫停使用，但該因素曾為指數(shù)增添了基于社區(qū)的視角。

5.比特幣主導(dǎo)地位（10％）

這考察的是比特幣在整個(gè)加密貨幣市場的份額。當(dāng)其主導(dǎo)地位上升時(shí)，表明投資者正在將資金從山寨幣轉(zhuǎn)向比特幣——這是一種典型的恐慌行為。而其主導(dǎo)地位的下降則意味著風(fēng)險(xiǎn)偏好（貪婪）的上升。

6.谷歌趨勢(shì)（10%）

該指標(biāo)衡量人們搜索某些加密貨幣術(shù)語的頻率。“比特幣崩盤”等搜索量的激增表明人們的恐懼情緒日益加深，而“購買比特幣”等搜索量的增加則反映出人們的貪婪和樂觀情緒。

所有這些因素都混合成一個(gè)數(shù)字，這個(gè)數(shù)字就像一個(gè)情緒溫度計(jì)，告訴你市場是因貪婪而火熱，還是因恐懼而寒冷。

理解恐懼與貪婪分?jǐn)?shù)

加密貨幣恐懼與貪婪指數(shù)的得分在 0 到 100 之間，每個(gè)范圍代表不同程度的市場情緒：

● 0–24：極度恐懼

市場正處于恐慌狀態(tài)。價(jià)格可能已經(jīng)下跌，許多交易員出于恐懼而拋售。這可能預(yù)示著潛在的買入機(jī)會(huì)，因?yàn)槭袌隹赡芤呀?jīng)超賣。

● 25–49：恐懼

市場情緒依然負(fù)面，但強(qiáng)度有所減弱。投資者謹(jǐn)慎且充滿不確定性。這一階段通常發(fā)生在近期價(jià)格下跌或負(fù)面消息之后。

● 50：中性

恐懼和貪婪都不再占據(jù)主導(dǎo)地位。市場可能正在盤整，交易員們普遍在觀望接下來的走勢(shì)。

● 51–74：貪婪

樂觀情緒正在占據(jù)主導(dǎo)地位。價(jià)格可能呈上漲趨勢(shì)，交易員也更加自信。貪婪可以推動(dòng)市場上漲，但也可能為突然回調(diào)埋下伏筆。

● 75–100：極度貪婪

市場一片歡騰。似乎每個(gè)人都在買入，F(xiàn)OMO（害怕錯(cuò)過）情緒高漲，價(jià)格可能已經(jīng)快速飆升。這通常是回調(diào)即將來臨的警示信號(hào)。

該指數(shù)并不能預(yù)測(cè)確切的價(jià)格走勢(shì)，但它能幫助您識(shí)別大眾何時(shí)可能反應(yīng)過度。了解該指數(shù)的走勢(shì)可以幫助您決定是謹(jǐn)慎行事，還是抓住其他人可能錯(cuò)過的機(jī)會(huì)。

在加密貨幣交易中使用恐懼與貪婪指數(shù)

加密貨幣恐懼與貪婪指數(shù)不僅看起來有趣，它實(shí)際上可以成為您制定交易策略的有用工具，尤其是在您剛開始交易時(shí)。以下是一些巧妙的使用方法：

1. 遵循逆向投資規(guī)則：“別人恐懼時(shí)我貪婪”

使用該指數(shù)最流行的方式之一是將其作為反向指標(biāo)。當(dāng)指數(shù)處于“極度恐懼”區(qū)域（低于25）時(shí)，通常意味著市場超賣，并接近潛在反彈。這可能是研究買入機(jī)會(huì)的好時(shí)機(jī)。另一方面，如果指數(shù)顯示“極度貪婪”（高于75），則可能意味著市場超買，即將出現(xiàn)回調(diào)——因此，可能是時(shí)候獲利了結(jié)或加強(qiáng)風(fēng)險(xiǎn)管理了。

2. 用它來管理你的情緒

加密貨幣交易很容易讓人情緒化，尤其是在價(jià)格劇烈波動(dòng)的時(shí)候。查看指數(shù)可以幫助你退一步思考：“我是在順應(yīng)市場，還是在隨波逐流？” 如果你在極度貪婪時(shí)想要買入，或在極度恐懼時(shí)想要恐慌性拋售，指數(shù)可以幫助你認(rèn)清現(xiàn)實(shí)。

3. 用其他工具進(jìn)行補(bǔ)充

該指數(shù)與其他指標(biāo)結(jié)合使用時(shí)最為有效。例如，如果您的技術(shù)分析顯示潛在突破，但指數(shù)卻顯示“極度貪婪”，您可以觀望或設(shè)置更嚴(yán)格的止損?；蛘?，如果圖表顯示超賣，而指數(shù)顯示“極度恐懼”，這可能會(huì)增強(qiáng)您入場的信心。

4. 更明智地安排進(jìn)出時(shí)間

雖然沒有任何工具能夠完美預(yù)測(cè)市場頂部或底部，但該指數(shù)能讓您洞察市場情緒。您可以利用這些信息避免追逐炒作或過早拋售。即使只是每天查看，也能幫助您養(yǎng)成更自律、更理性的習(xí)慣。

恐懼、貪婪和市場：歷史教訓(xùn)

當(dāng)我們觀察加密貨幣恐懼與貪婪指數(shù)在加密貨幣歷史上一些重要時(shí)刻的表現(xiàn)時(shí)，它就顯得尤為重要。這些真實(shí)的例子表明，市場情緒經(jīng)常會(huì)波動(dòng)到極端，而這些極端情況往往預(yù)示著重大的轉(zhuǎn)折點(diǎn)。

1. 2020年3月——新冠疫情期間的極度恐懼

2020年3月，全球市場因新冠疫情的突然蔓延而崩盤。比特幣在短短幾天內(nèi)從9000多美元跌至5000美元以下。該指數(shù)跌至10以下，標(biāo)志著市場極度恐慌。許多交易員陷入恐慌性拋售。但事后看來，這種恐慌卻標(biāo)志著十年來最佳的買入機(jī)會(huì)之一——比特幣在一年內(nèi)便突破了歷史高點(diǎn)。

2. 2021年11月——極度貪婪達(dá)到頂峰

當(dāng)比特幣在2021年11月創(chuàng)下約69,000美元的歷史高點(diǎn)時(shí)，該指數(shù)正處于極度貪婪的階段，讀數(shù)超過80。每個(gè)人似乎都對(duì)價(jià)格持續(xù)上漲充滿信心。社交媒體上充斥著看漲預(yù)測(cè)，山寨幣的投機(jī)行為也達(dá)到了頂峰。不久之后，市場逆轉(zhuǎn)，進(jìn)入了漫長的熊市階段。

3. 2022 年 6 月——熊市底部的恐懼

隨著Terra（LUNA）、Celsius等平臺(tái)的崩盤，市場陷入混亂。比特幣跌破2萬美元，指數(shù)再次跌至極度恐慌水平，一度跌至6點(diǎn)。許多投資者失去了信心。然而，這段黑暗時(shí)期最終標(biāo)志著市場的底部，并在2023年初開始緩慢復(fù)蘇。

這些時(shí)刻印證了一個(gè)關(guān)鍵的教訓(xùn)：群體往往在極端情況下犯錯(cuò)。當(dāng)恐懼占據(jù)主導(dǎo)地位時(shí)，這或許是尋找價(jià)值的信號(hào)。當(dāng)貪婪占據(jù)上風(fēng)時(shí)，或許是時(shí)候謹(jǐn)慎思考了。

恐懼與貪婪與其他市場情緒指標(biāo)

加密貨幣恐懼與貪婪指數(shù)是反映市場情緒的絕佳工具，但它并非衡量市場情緒的唯一方法。如果您想更全面地了解市場情況，可以將其與交易員常用的其他工具和指標(biāo)進(jìn)行比較。

1.比特幣痛苦指數(shù)（BMI）

比特幣痛苦指數(shù)由 Fundstrat 創(chuàng)建，主要衡量比特幣持有者根據(jù)價(jià)格和波動(dòng)性感到“快樂”或“痛苦”的程度。BMI 較低（低于 27）表示痛苦，可能正是買入的好時(shí)機(jī)。BMI 較高（高于 67）則表示快樂，這可能意味著市場過熱。

2. 鏈上指標(biāo)

我們也可以通過區(qū)塊鏈數(shù)據(jù)來追蹤市場情緒，比如有多少幣種在交易所之間流動(dòng)。例如：

● 大量的外匯流入通常意味著人們正準(zhǔn)備拋售——恐懼。

● 高流出表明長期持有——信心或貪婪。

其他鏈上工具會(huì)查看錢包活動(dòng)、休眠幣的移動(dòng)或“鯨魚”行為（大持有者的大動(dòng)作）。

3. 衍生品市場數(shù)據(jù)

交易者還關(guān)注：

●期貨平臺(tái)的資金費(fèi)率（正數(shù)=看漲/貪婪，負(fù)數(shù)=看跌/恐懼），

●未平倉合約（在上升趨勢(shì)中上升可能表明過度自信），

●看跌/看漲比率（在傳統(tǒng)市場中使用較多，但適用類似的邏輯）。

這些指標(biāo)有助于衡量投機(jī)壓力和風(fēng)險(xiǎn)偏好。

4.社交聆聽工具

一些平臺(tái)使用人工智能或自然語言處理技術(shù)掃描 Twitter、Reddit、Telegram 和新聞文章，以了解人們對(duì)加密貨幣的討論程度。他們會(huì)追蹤正面和負(fù)面情緒的比例，并通常會(huì)實(shí)時(shí)更新。

雖然恐懼與貪婪指數(shù)簡單易懂，但將其與其他工具結(jié)合使用，可以讓你更清晰地了解市場的真實(shí)狀況。這就像預(yù)測(cè)天氣：一個(gè)工具告訴你可能會(huì)下雨，但查看其他幾個(gè)工具就能確認(rèn)暴風(fēng)雨是真的。

常見問題解答

Q：加密貨幣恐懼貪婪指數(shù)是什么？

A：加密貨幣恐懼和貪婪指數(shù)是用來衡量市場情緒以及影響市場的投資者主要情緒的指標(biāo)。

Q：加密貨幣恐懼和貪婪指數(shù)是如何計(jì)算的？

A：恐懼和貪婪指數(shù)整理了來自各種來源的數(shù)據(jù)，包括市場波動(dòng)性、交易量和大盤加密貨幣的社交監(jiān)聽，以提供整體投資者情緒的綜合指標(biāo)。

Q：投資人該如何使用加密貨幣恐懼與貪婪指數(shù)？

A：恐懼時(shí)期可能意味著超賣，并且通?？梢詾橥顿Y者提供買入市場和建倉的機(jī)會(huì)。 持續(xù)的貪婪時(shí)期可能表明市場已經(jīng)超買，并作為投資者保持謹(jǐn)慎、賣出頭寸或利用短期交易前景的信號(hào)。

Q：加密貨幣恐懼和貪婪指數(shù)怎么看？

A：0-24：極度恐懼（橘色），25-49：恐懼（琥珀色/黃色），50-74：貪婪（淺綠色），75-100：極度貪婪（綠色）。

結(jié)論

加密貨幣恐懼與貪婪指數(shù)是一款簡單卻強(qiáng)大的工具，它可以幫助您了解市場的情緒——無論是恐慌情緒籠罩還是興奮情緒驅(qū)動(dòng)。對(duì)于交易新手來說，它提供了一種快速衡量整體情緒并避免做出情緒化決策的方法。如果運(yùn)用得當(dāng)，它可以幫助您識(shí)別市場何時(shí)可能過于恐懼（可能是買入機(jī)會(huì)）或過于貪婪（需要謹(jǐn)慎）。

話雖如此，任何單一指標(biāo)都不應(yīng)指導(dǎo)您的整個(gè)策略。該指數(shù)與其他工具（例如技術(shù)分析、市場新聞和鏈上數(shù)據(jù)）結(jié)合使用時(shí)效果最佳。將其用作指南針（而不是水晶球），它可以成為您日常交易中寶貴的一部分。在一個(gè)受情緒主導(dǎo)的市場中，保持冷靜和知情是您最大的優(yōu)勢(shì)之一。

到此這篇關(guān)于加密貨幣恐懼與貪婪指數(shù)是什么?如何運(yùn)作與使用?的文章就介紹到這了,更多相關(guān)加密貨幣恐懼與貪婪指數(shù)內(nèi)容請(qǐng)搜索腳本之家以前的文章或繼續(xù)瀏覽下面的相關(guān)文章，希望大家以后多多支持腳本之家！

你可能感興趣的文章

• 

  加密貨幣恐懼與貪婪指數(shù)是什么？3大關(guān)鍵一次看,從零開始全方位指南

  隨著加密貨幣市場的崛起，恐懼與貪婪指數(shù)的應(yīng)用也逐漸擴(kuò)展至這個(gè)新興資產(chǎn)市場，成為投資人們制定策略時(shí)的重要參考指標(biāo)之一,由數(shù)據(jù)網(wǎng)站Alternative.me所提供，以0～100分來…

  2025-07-09
• 

  加密貨幣恐懼貪婪指數(shù)是什么？如何利用該指數(shù)來進(jìn)行交易？

  在加密貨幣中，恐懼貪婪指數(shù)可以幫助投資者判斷短期內(nèi)股票市場的情緒，衡量當(dāng)前市場處于恐懼還是貪婪階段，從而輔助投資者做出買入還是賣出的決策,那么，加密貨幣恐懼貪婪…

  2025-03-11
• 

  加密貨幣市場創(chuàng)新高 恐懼與貪婪指數(shù)有何變化

  這篇文章主要介紹了加密貨幣市場創(chuàng)新高的情況下恐懼與貪婪指數(shù)有何變化，市場情緒的具體表現(xiàn)，一起來看看吧…

  2024-03-07